2025 年 9 月 30 日，美國(guó)北卡羅來(lái)納州達(dá)勒姆市、中國(guó)上海市 — 全球碳化硅技術(shù)引領(lǐng)者 Wolfspeed, Inc. 公司（紐約證券交易所代碼：WOLF）今日宣布已成功完成其財(cái)務(wù)重整流程，并已退出美國(guó)《破產(chǎn)法》第 11 章的保護(hù)。

通過(guò)此次重整，Wolfspeed 將其總債務(wù)削減了約 70%，債務(wù)到期日延長(zhǎng)至 2030 年，年度現(xiàn)金利息支出也隨之降低了約 60%。此外，公司認(rèn)為其保持有充足的流動(dòng)性，可繼續(xù)為客戶提供領(lǐng)先的碳化硅解決方案。憑借由自由現(xiàn)金流生成能力支撐的自籌資金商業(yè)計(jì)劃，Wolfspeed 已蓄勢(shì)待發(fā)，將充分利用其垂直整合的 200 mm 制造基地，并以安全、可擴(kuò)展的本土供應(yīng)鏈為后盾，來(lái)推動(dòng)可持續(xù)增長(zhǎng)。

“Wolfspeed 順利完成其快速重整程序，這標(biāo)志著一個(gè)新紀(jì)元的開(kāi)啟。我們正以全新的活力，和對(duì) Wolfspeed 自成立以來(lái)就具備的增長(zhǎng)思維與創(chuàng)業(yè)精神的再度承諾，邁入這個(gè)新紀(jì)元，”Wolfspeed 首席執(zhí)行官 Robert Feurle 表示。“在進(jìn)入這個(gè)新紀(jì)元之際，我們擁有了顯著改善的財(cái)務(wù)穩(wěn)定性、一個(gè)新建的規(guī)?；?、垂直整合的 200 mm 設(shè)施基地，并且已完成大規(guī)模資本部署。”

Wolfspeed 首席執(zhí)行官 Robert Feurle 繼續(xù)說(shuō)道：“我們堅(jiān)信，我們已做好充分準(zhǔn)備，能夠把握在快速增長(zhǎng)并認(rèn)識(shí)到碳化硅潛力的終端市場(chǎng)中不斷上升的需求，如 AI 人工智能、EV 電動(dòng)汽車、工業(yè)與能源領(lǐng)域等。我們將繼續(xù)恪守使命，為客戶提供尖端解決方案，確保 Wolfspeed 始終保持在行業(yè)最前沿。我衷心感謝我們寶貴的員工，他們是公司成功的關(guān)鍵驅(qū)動(dòng)力；同時(shí)也感謝我們的客戶、供應(yīng)商和債權(quán)人在此過(guò)程中給予的堅(jiān)定支持與信任。我期待在更堅(jiān)實(shí)的財(cái)務(wù)基礎(chǔ)支持下，全面釋放我們所構(gòu)建的平臺(tái)的全部潛力。”

關(guān)于此次重整完成，Wolfspeed 在公司投資者關(guān)系頁(yè)面發(fā)布的另一份新聞稿中，宣布了五位新董事的任命。

顧問(wèn)團(tuán)隊(duì)

Latham & Watkins LLP 和 Hunton Andrews Kurth LLP 擔(dān)任 Wolfspeed 的法律顧問(wèn)；Perella Weinberg Partners 擔(dān)任 Wolfspeed 的財(cái)務(wù)顧問(wèn)；FTI Consulting 擔(dān)任 Wolfspeed 的重整顧問(wèn)。Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP 擔(dān)任高級(jí)擔(dān)保票據(jù)持有人的法律顧問(wèn)；Moelis & Company 擔(dān)任高級(jí)擔(dān)保票據(jù)持有人的財(cái)務(wù)顧問(wèn)。Kirkland & Ellis LLP 擔(dān)任瑞薩電子株式會(huì)社（Renesas Electronics Corporation）的法律顧問(wèn)；PJT Partners 擔(dān)任其財(cái)務(wù)顧問(wèn)；美銀證券擔(dān)任其結(jié)構(gòu)顧問(wèn)。Ropes & Gray LLP 擔(dān)任可轉(zhuǎn)換債券持有人的法律顧問(wèn)；Ducera Partners 擔(dān)任可轉(zhuǎn)換債券持有人的財(cái)務(wù)顧問(wèn)。

關(guān)于 Wolfspeed, Inc

Wolfspeed（紐約證券交易所代碼：WOLF）在全球范圍內(nèi)推動(dòng)碳化硅技術(shù)采用方面處于市場(chǎng)領(lǐng)先地位，這些碳化硅技術(shù)為全球最具顛覆性的創(chuàng)新成果提供了動(dòng)力。作為碳化硅技術(shù)的開(kāi)創(chuàng)者及全球前沿半導(dǎo)體科技的引領(lǐng)者，我們始終致力于為人類締造更美好的未來(lái)。Wolfspeed 通過(guò)面向各種應(yīng)用的碳化硅材料、功率模塊、分立功率器件和功率裸芯片產(chǎn)品，助您實(shí)現(xiàn)夢(mèng)想，成就非凡。了解更多詳情 www.wolfspeed.com。

前瞻性聲明

本新聞稿包含前瞻性聲明，其中涉及的已知和未知風(fēng)險(xiǎn)與不確定性，可能導(dǎo)致 Wolfspeed 的實(shí)際業(yè)績(jī)與前瞻性聲明中所示的結(jié)果產(chǎn)生重大差異。前瞻性聲明的本質(zhì)是針對(duì)具有不同程度不確定性的事項(xiàng)進(jìn)行闡述，包括對(duì) Wolfspeed 業(yè)務(wù)、財(cái)務(wù)狀況、流動(dòng)性、經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、計(jì)劃和目標(biāo)的可能或假定未來(lái)結(jié)果，以及 Wolfspeed 行業(yè)和市場(chǎng)增長(zhǎng)的估計(jì)、預(yù)測(cè)和推算。諸如“可能”、“將”、“或許”、“假設(shè)”、“預(yù)測(cè)”、“定位”、“預(yù)計(jì)”、“策略”、“期望”、“打算”、“計(jì)劃”、“估計(jì)”、“預(yù)期”、“相信”、“項(xiàng)目”、“預(yù)算”、“潛力”、“向前”或“繼續(xù)”以及類似表達(dá)詞語(yǔ)均用于識(shí)別前瞻性聲明。本新聞稿中所有非歷史事實(shí)的陳述均為前瞻性聲明，包括關(guān)于 Wolfspeed 第 11 章重整計(jì)劃（“計(jì)劃”）所述交易的潛在效益，以及此類交易對(duì) Wolfspeed 財(cái)務(wù)狀況、資本結(jié)構(gòu)、未償債務(wù)、利息支出、盈利能力和增長(zhǎng)的潛在影響的聲明。實(shí)際結(jié)果可能因多種因素而存在重大差異，包括但不限于與以下事項(xiàng)相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)和不確定性：Wolfspeed 根據(jù)美國(guó)《破產(chǎn)法》第 11 章向德克薩斯州南區(qū)破產(chǎn)法院休斯頓分院提交的自愿申請(qǐng)（簡(jiǎn)稱“第 11 章案件”）及其脫離破產(chǎn)保護(hù)相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)和不確定性；第 11 章案件及其脫離對(duì) Wolfspeed 和 Wolfspeed 與其各種利益相關(guān)者（包括供應(yīng)商和客戶）關(guān)系的影響；Wolfspeed 制定和實(shí)施計(jì)劃所述交易的能力；第 11 章案件及其脫離對(duì) Wolfspeed 流動(dòng)性和經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的潛在不利影響；Wolfspeed 利益相關(guān)者獲得償付（如有）的時(shí)間或金額；Wolfspeed 保留關(guān)鍵人員的能力的不確定性；管理層因第 11 章案件及其脫離而導(dǎo)致注意力分散；與第 11 章案件及其脫離相關(guān)的行政和法律成本增加；由于第 11 章案件及其脫離，Wolfspeed 履行其財(cái)務(wù)義務(wù)的能力以及維持對(duì)其運(yùn)營(yíng)至關(guān)重要的合同的能力發(fā)生變化；根據(jù)第 11 章案件進(jìn)行的整體重組活動(dòng)的有效性，以及 Wolfspeed 為解決其流動(dòng)性和資本資源并實(shí)現(xiàn)其既定目標(biāo)而可能采取的任何額外策略的有效性；在第 11 章案件及公司脫離過(guò)程中擁有權(quán)益的股權(quán)持有人、債權(quán)人、監(jiān)管機(jī)構(gòu)和其他第三方的行為和決定；全球經(jīng)濟(jì)和地緣政治條件的持續(xù)不確定性，例如俄羅斯和烏克蘭之間持續(xù)的軍事沖突以及中東地區(qū)持續(xù)的沖突；基礎(chǔ)設(shè)施發(fā)展進(jìn)程的變化或客戶或工業(yè)需求的變化，可能對(duì)產(chǎn)品需求產(chǎn)生負(fù)面影響，包括經(jīng)濟(jì)放緩或衰退造成的影響、消費(fèi)者和企業(yè)推遲購(gòu)買或付款或拖欠付款導(dǎo)致的應(yīng)收賬款可收回性及相關(guān)問(wèn)題；與 Wolfspeed 擴(kuò)張計(jì)劃相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，包括設(shè)計(jì)和施工延誤、成本超支、實(shí)際收到的政府激勵(lì)措施（特別是任何直接撥款和稅收抵免等）的時(shí)間和金額、新設(shè)備安裝和認(rèn)證以及產(chǎn)能爬坡方面的問(wèn)題、生產(chǎn)工藝良率和質(zhì)量控制不佳，以及 Wolfspeed 重組成本潛在增加；Wolfspeed 及時(shí)以優(yōu)惠條件獲得額外資金的能力，包括但不限于來(lái)自政府資金、公開(kāi)或私募股權(quán)發(fā)行或債務(wù)融資；Wolfspeed 對(duì)其資本和債務(wù)結(jié)構(gòu)采取特定行動(dòng)的能力；Wolfspeed 可能無(wú)法履行向其支付產(chǎn)能預(yù)留定金或類似款項(xiàng)的客戶作出的生產(chǎn)承諾的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 可能遇到生產(chǎn)困難，使其無(wú)法發(fā)出足夠數(shù)量的產(chǎn)品來(lái)滿足客戶訂單，或?qū)е律a(chǎn)成本升高、良率降低和利潤(rùn)率下降的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 降低成本的能力；如果 Wolfspeed 無(wú)法平衡客戶需求與產(chǎn)能波動(dòng)（包括及時(shí)增加額外產(chǎn)能以滿足客戶需求，或迅速縮減制造費(fèi)用或管理成本以應(yīng)對(duì)低于預(yù)期的需求），Wolfspeed 業(yè)績(jī)可能受損的風(fēng)險(xiǎn)；較長(zhǎng)的制造交付周期可能導(dǎo)致客戶轉(zhuǎn)而使用競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手產(chǎn)品來(lái)滿足訂單的風(fēng)險(xiǎn)；產(chǎn)品組合風(fēng)險(xiǎn)；與 Wolfspeed 新產(chǎn)品產(chǎn)能爬坡以及 Wolfspeed 進(jìn)入與其歷史經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)不同的新業(yè)務(wù)渠道相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 將客戶設(shè)計(jì)導(dǎo)入轉(zhuǎn)化為設(shè)計(jì)定案并實(shí)現(xiàn)大量銷售的能力，以及如果客戶設(shè)計(jì)導(dǎo)入活動(dòng)最終促成銷售，此類銷售最終發(fā)生的時(shí)間和金額的不確定性；Wolfspeed 產(chǎn)品市場(chǎng)未能按其預(yù)期發(fā)展的風(fēng)險(xiǎn)，包括電動(dòng)汽車制造商對(duì) Wolfspeed 產(chǎn)品的采納以及電動(dòng)汽車的整體普及率；美國(guó)對(duì)進(jìn)口商品征收或宣布征收關(guān)稅以及其他國(guó)家/地區(qū)（包括中國(guó)）為回應(yīng)而征收的相應(yīng)關(guān)稅和其他報(bào)復(fù)性措施所造成的經(jīng)濟(jì)和政治不確定性，可能持續(xù)對(duì) Wolfspeed 產(chǎn)品需求產(chǎn)生負(fù)面影響的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 或其渠道合作伙伴無(wú)法開(kāi)發(fā)和擴(kuò)大客戶群并準(zhǔn)確預(yù)測(cè)終端客戶需求（包括生產(chǎn)和產(chǎn)品組合）的風(fēng)險(xiǎn)，這可能隨著供需大幅波動(dòng)導(dǎo)致庫(kù)存增加和訂單減少；與國(guó)際銷售和采購(gòu)相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 業(yè)務(wù)集中于少數(shù)客戶所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，包括客戶可能減少或取消訂單或未能履行采購(gòu)承諾的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 的投資可能會(huì)經(jīng)歷重大的市場(chǎng)價(jià)值和利率波動(dòng)，導(dǎo)致其確認(rèn)投資公允價(jià)值損失的風(fēng)險(xiǎn)；管理日益復(fù)雜的供應(yīng)鏈（包括應(yīng)對(duì)半導(dǎo)體行業(yè)供應(yīng)限制的影響，以及履行與某些供應(yīng)商的照付不議協(xié)議下的采購(gòu)承諾）的風(fēng)險(xiǎn)，以確保供應(yīng)足夠數(shù)量符合規(guī)格和質(zhì)量的原材料、子系統(tǒng)和成品的風(fēng)險(xiǎn)；與傳染病爆發(fā)或類似公共衛(wèi)生事件相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，包括對(duì) Wolfspeed 運(yùn)營(yíng)、供應(yīng)鏈（包括其合同制造商）或客戶需求造成中斷的風(fēng)險(xiǎn)；如果 Wolfspeed 剩余的商譽(yù)或可攤銷資產(chǎn)發(fā)生減值，可能需對(duì)盈利確認(rèn)重大減值的風(fēng)險(xiǎn)；與機(jī)密信息被盜用或?yàn)E用相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，包括通過(guò)網(wǎng)絡(luò)攻擊或網(wǎng)絡(luò)入侵；Wolfspeed 完成在研產(chǎn)品開(kāi)發(fā)和商業(yè)化的能力；新技術(shù)和競(jìng)爭(zhēng)產(chǎn)品的快速發(fā)展可能損害需求或使 Wolfspeed 產(chǎn)品過(guò)時(shí)的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 產(chǎn)品缺乏客戶認(rèn)可的風(fēng)險(xiǎn)；與未決訴訟相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)；客戶未能保持對(duì) Wolfspeed 品牌和產(chǎn)品的良好認(rèn)知，導(dǎo)致其產(chǎn)品需求降低的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 產(chǎn)品未能實(shí)現(xiàn)性能或未能滿足客戶要求或預(yù)期，導(dǎo)致大量額外成本的風(fēng)險(xiǎn)；與戰(zhàn)略交易相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)；Wolfspeed 無(wú)法成功執(zhí)行或?qū)崿F(xiàn)其價(jià)值提升工作的潛在效益的風(fēng)險(xiǎn)；對(duì) Wolfspeed 持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力的重大疑慮；以及在 Wolfspeed 向美國(guó)證券交易委員會(huì) (“SEC”) 提交的文件中討論的其他因素，包括 Wolfspeed 截至 2025 年 6 月 29 日財(cái)年的 Form 10-K 報(bào)告以及隨后向 SEC 提交的報(bào)告。這些前瞻性聲明代表了 Wolfspeed 在本新聞稿發(fā)布之日的判斷。除非美國(guó)聯(lián)邦證券法以及 SEC 的規(guī)則和法規(guī)要求，Wolfspeed 否認(rèn)在本新聞稿發(fā)布后更新任何前瞻性聲明的意圖或義務(wù)，無(wú)論是由于新信息、未來(lái)事件、事態(tài)發(fā)展、假設(shè)變化還是其他原因。

此新聞稿的中文翻譯僅供參考，相關(guān)信息請(qǐng)以英文原稿為準(zhǔn)：

https://www.wolfspeed.com/company/news-events/news/wolfspeed-successfully-completes-financial-restructuring-emerges-as-financially-stronger-company-well-positioned-in-silicon-carbide-market/